Bearish Divergence คืออะไร? สัญญาณกลับตัวที่เทรดเดอร์ต้องเข้าใจเพื่อลดความเสี่ยง

Bearish Divergence คืออะไร? นิยามสำคัญที่เทรดเดอร์ต้องเข้าใจ

Bearish Divergence หมายถึงสัญญาณทางเทคนิคที่ชี้ให้เห็นว่าราคาของสินทรัพย์กำลังเผชิญกับจุดเปลี่ยน ราคายังคงไต่ขึ้นไปทำจุดสูงสุดใหม่ แต่ตัวชี้วัดทางเทคนิคกลับไม่ตามทัน มันแสดงถึงความไม่ลงรอยกันระหว่างการเคลื่อนไหวของราคากับแรงผลักดันของตลาด สัญญาณแบบนี้บอกใบ้ว่า uptrend อาจกำลังจะหมดแรง และ downtrend ใกล้เข้ามา

นักลงทุนในตลาดที่ผันผวนอย่าง Forex หรือ Crypto มักเจอสถานการณ์แบบนี้บ่อย การรู้จัก Bearish Divergence ช่วยให้วางแผนเทรดได้ดีขึ้น ลดความเสี่ยงขาดทุน และเปิดโอกาสทำกำไรให้มากกว่าเดิม

ส่วนใหญ่แล้ว สัญญาณนี้จะปรากฏชัดเมื่อเปรียบเทียบราคากับอินดิเคเตอร์ยอดฮิตอย่าง RSI (Relative Strength Index) หรือ MACD (Moving Average Convergence Divergence) ถ้าราคาทำ higher high แต่ตัวชี้วัดทำ lower high นั่นแหละที่ต้องระวัง

ความแตกต่างระหว่าง Bearish Divergence และ Bullish Divergence

อยากเข้าใจ Bearish Divergence ให้ลึกซึ้ง ลองเทียบกับ Bullish Divergence ดูสิ สัญญาณแรกเตือนถึงจุดจบของ uptrend ที่อาจพลิกเป็น downtrend ส่วน Bullish Divergence กลับตรงข้ามกันโดยสิ้นเชิง

สำหรับ Bullish Divergence ราคาจะลงไปทำ lower low แต่ตัวชี้วัดกลับทำ higher low แสดงว่าลงtrend กำลังอ่อนตัวลง และอาจพลิกขึ้นมาใหม่

สิ่งสำคัญคือการดูความสัมพันธ์ระหว่างราคาบน กราฟแท่งเทียน (Candlestick Charts) กับตัวชี้วัด ถ้าราคาทำจุดสูงสุดใหม่แต่ตัวชี้วัดทำจุดสูงสุดต่ำลง นั่นคือ Bearish Divergence แต่ถ้าราคาทำจุดต่ำสุดใหม่และตัวชี้วัดทำจุดต่ำสุดสูงขึ้น ก็คือ Bullish Divergence

สัญญาณ Bearish Divergence เกิดขึ้นได้อย่างไร?

Bearish Divergence เกิดจากความขัดแย้งระหว่างราคากับโมเมนตัมตลาด ในช่วง uptrend ราคาพยายามผลักดันตัวเองไปทำจุดสูงสุดใหม่ เพื่อยืนยันความแข็งแกร่ง

แต่ถ้าแรงซื้อเริ่มแผ่วลง หรือแรงขายเริ่มแทรกเข้ามา ราคาอาจยังขึ้นได้ แต่โมเมนตัมจริงๆ กลับอ่อนแรง สิ่งนี้ปรากฏผ่านตัวชี้วัดอย่าง MACD หรือ Stochastic Oscillator ที่ทำ lower high

ลองนึกภาพนักวิ่งที่กำลังเร่งขึ้นเนิน หัวใจเต้นแรงแต่การหายใจเริ่มหอบ แม้ยังวิ่งต่อได้ แต่ใกล้จะหมดแรงแล้ว ในทางเทคนิค ราคาทำ higher high แต่ตัวชี้วัดทำ lower high แสดงถึงความอ่อนแรงของ uptrend เทรดเดอร์ควรเริ่มคิดถึงการพลิกแนวโน้ม

Hidden Bearish Divergence: สัญญาณที่ซ่อนเร้นแต่ทรงพลัง

นอกจาก Bearish Divergence แบบมาตรฐาน ยังมี Hidden Bearish Divergence ที่ซับซ้อนกว่า แต่ช่วยจับสัญญาณการต่อเนื่องของแนวโน้ม

สัญญาณนี้เกิดเมื่อราคาทำ lower low แต่ตัวชี้วัดทำ higher low ใน uptrend หลัก แสดงว่าการย่อลงของราคาเป็นแค่การพัก แต่แรงซื้อยังแข็งพอที่จะผลักขึ้นไปทำจุดสูงสุดใหม่

ดังนั้น Hidden Bearish Divergence ไม่ได้หมายถึงการกลับตัว แต่ยืนยันความแข็งแกร่งของ uptrend ที่จะดำเนินต่อ อาจเป็นจังหวะดีสำหรับการซื้อเพื่อเกาะแนวโน้ม

วิธีการระบุ Bearish Divergence บนกราฟ

การหา Bearish Divergence บนกราฟต้องใช้สายตาเฉียบแหลม ขั้นตอนหลักมีดังนี้

1. มองหาราคาที่ทำจุดสูงสุดใหม่ (Higher Highs): เช็คว่าราคาอยู่ใน uptrend และทำจุดสูงสุดสูงขึ้นเรื่อยๆ
2. มองหาอินดิเคเตอร์ที่ทำจุดสูงสุดต่ำลง (Lower Highs): ดูตัวชี้วัดที่เลือก เช่น RSI, MACD ว่าทำ lower high หรือไม่
3. ลากเส้นแนวโน้ม (Trendlines): ลากเส้นเชื่อมจุดสูงสุดของราคาและของตัวชี้วัด เพื่อเห็นภาพชัด
4. เปรียบเทียบความชันของเส้น: ถ้าเส้นราคาชันขึ้นแต่เส้นตัวชี้วัดชันลง นั่นคือ Bearish Divergence

การลาก เส้นแนวโน้ม ทำให้เห็นความขัดแย้งชัดเจน โดยเฉพาะถ้ามีตัวชี้วัดหลายตัวยืนยัน

การใช้ RSI เพื่อยืนยันสัญญาณ Bearish Divergence

RSI (Relative Strength Index) เป็นตัวชี้วัดยอดนิยมสำหรับหา Bearish Divergence เพราะไวต่อการเปลี่ยนแปลงโมเมนตัม

ถ้า RSI อยู่ในโซน Overbought (เกิน 70) และราคายังทำ higher high แต่ RSI ทำ lower high สัญญาณนี้แข็งแกร่งมาก

การยืนยันบน RSI ควรดูจาก

• การเกิด Divergence อย่างชัดเจน: จุดสูงสุดของราคากับ RSI แตกต่างกันมาก
• การเกิดขึ้นในโซน Overbought: ถ้าเกิดในโซนนี้ สัญญาณน่าเชื่อถือกว่า
• การยืนยันจากสัญญาณอื่นๆ: อย่าพึ่ง RSI อย่างเดียว ใช้คู่กับตัวชี้วัดอื่นหรือรูปแบบแท่งเทียน

การรู้ระดับ Overbought และ Oversold ของ RSI ช่วยตีความสัญญาณได้ถูกต้อง

อินดิเคเตอร์อื่นๆ ที่ใช้ร่วมกับ Bearish Divergence

ถึง RSI จะดี แต่การรวมตัวชี้วัดอื่นช่วยยืนยัน Bearish Divergence ได้แม่นยำกว่า ตัวที่นิยมคือ

• MACD (Moving Average Convergence Divergence): ดูการตัดของเส้น MACD กับ Signal Line และ Histogram ที่แสดงโมเมนตัม
• Stochastic Oscillator: วัด overbought/oversold คล้าย RSI และหา divergence ได้
• CCI (Commodity Channel Index): วัดความผันผวนราคาเทียบค่าเฉลี่ย
• Awesome Oscillator: แสดงโมเมนตัมตลาด

การใช้หลายตัวชี้วัดช่วยให้มั่นใจใน Bearish Divergence มากขึ้น โดยหาจุดที่สัญญาณตรงกัน

ข้อควรระวังและข้อผิดพลาดที่พบบ่อยในการเทรด Bearish Divergence

Bearish Divergence มีประโยชน์ แต่เทรดเดอร์มือใหม่มักพลาด จนขาดทุนได้

• สัญญาณหลอก (False Signals): Divergence ไม่รับประกันการกลับตัว ราคาอาจแค่พักก่อนขึ้นต่อ
• การเข้าเทรดเร็วเกินไป: เข้าเลยโดยไม่รอ confirmation จากแท่งเทียนหรือแนวรับ
• การไม่รอการยืนยัน (Confirmation): พึ่ง divergence เพียงตัวเดียว
• การจัดการความเสี่ยง (Risk Management) ที่ไม่เพียงพอ: ลืมตั้ง Stop Loss หรือ Take Profit ไม่เหมาะสม
• การเทรดในตลาดsideways: สัญญาณไม่น่าเชื่อถือในตลาดกรอบแคบ

ถ้าตระหนักถึงข้อผิดพลาดเหล่านี้และแก้ไข การใช้ Bearish Divergence จะมีประสิทธิภาพขึ้น

การจัดการความเสี่ยงและการตั้ง Stop Loss / Take Profit

การจัดการความเสี่ยงคือกุญแจสำคัญในการเทรดทุกสัญญาณ เมื่อเจอ Bearish Divergence การตั้ง Stop Loss และ Take Profit ช่วยจำกัดขาดทุนและล็อกกำไร

การตั้ง Stop Loss: สำหรับเทรด short ตั้งเหนือจุดสูงสุดล่าสุดก่อน divergence เล็กน้อย เพื่อป้องกันราคาขึ้นทะลุ

การตั้ง Take Profit: ดูแนวรับถัดไป หรือใช้ Trailing Stop เพื่อตามราคาลงและทำกำไรเพิ่มถ้า downtrend แข็ง

Trailing Stop ช่วยล็อกกำไรเมื่อตลาดพลิก

ตัวอย่างการเทรดจริงด้วย Bearish Divergence ในตลาด Forex และ Crypto

เพื่อเห็นภาพชัด ลองดูตัวอย่างจริง

ตัวอย่างในตลาด Forex: สมมติกราฟ EUR/USD ขึ้นไปทำ high ใหม่ที่ 1.1050 แต่ RSI ทำ high ต่ำลงจากก่อนหน้า เทรดเดอร์อาจ short โดยตั้ง Stop Loss เหนือ 1.1050 และ Take Profit ที่แนวรับ

ตัวอย่างในตลาด Crypto: Bitcoin ขึ้นไป 50,000 ดอลลาร์ แต่ MACD แสดง Bearish Divergence ผ่าน histogram เล็กลง รอ confirmation จากแท่งเทียน แล้ว short โดย Stop Loss เหนือ 50,000

การนำไปใช้ในตลาดไทย: นักลงทุนไทยใช้กับ SET Index หรือคริปโตในตลาดไทย ดูสถานการณ์ก่อนหลังสัญญาณเพื่อเห็นการเปลี่ยนแปลงชัด

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับ Bearish Divergence (FAQ)